最適レバレッジ比率と、レバが否定される条件
ども!ペンギンです🐧
今回はTwitterで叩かれまくるレバレッジ投信の最適比率や逆にレバをかけるべきでない条件について検討しました。
指数の最適レバ比率は、幾何ブラウン運動を仮定した際に以下で示されます。
(最適レバ比率)=(リターン)/(リスク)^2
この記事ではこの式を利用して検討します。
1.最適レバ比率 上の式を有名な指数に関して計算すると、以下の表に示す通りとなります。リターンとリスクは長期のデータを参考にしています。少なくとも、長期のデータを見る限りでは多