ポジションサイジングと"Cool trader"ことトム・バッソ

トム・バッソ（Tom Basso）は、アメリカの著名なトレーダーであり、特にリスク管理とポジションサイジングの分野で多くのトレーダーに影響を与えた人物です。彼のトレード哲学は、「市場の予測ではなく、リスク管理に焦点を当てること」を基本としています。

彼は常々ポートフォリオのサイズコントロール、すなわちポジションサイジングの重要性を強調しています。トレード戦略や手法以上に適切なポジションサイズの設定がリスク管理と資産増加に直結するのは僕も同意で多大な影響を受けました。

トム・バッソ氏のトレード哲学

1. リスク管理の重要性
   トム・バッソは「ポジションサイジング（Position Sizing）」の概念を広めたことで有名です。ポートフォリオのリスクを特定の許容範囲内に収めるため、取引ごとに資金を調整することが成功の鍵だと述べています。

2. 感情の排除
   「感情に左右されないトレード」を重視し、ルールに基づいたシステムトレードを推奨しています。彼は「Cool Trader（冷静なトレーダー）」としても知られています。

3. 長期的視点
   短期的な利益よりも、長期的に生き残ることを優先し、リスクをコントロールすることを最優先としました。

彼の手法は初学者には複雑な面もありますので、わかりやすくまとめてみます。

口座資産に対する割合：各トレードに投入する資金を、総資産の一定割合に設定することで、リスクを一定に保ちます。

ボラティリティの考慮：市場の変動性に応じてポジションサイズを調整し、過度なリスクを避けます。

これらの手法によってポジションサイズを動的に変動させることによって、リスクをコントロールしつつ、資産を効率的に増やすことが可能となります。

詳細については、トム・バッソ氏の著書『トレードで成功するための「聖杯」はポジションサイズ』で詳述されています。良書ですがトレーダーの視点が身についていない段階では難解に感じる可能性もあります。

トレードで成功するための「聖杯」はポジションサイズ ――トム・バッソが教えるその理由とその方法 (ウィザードブックシリーズ Vol. 320)

機会があればより簡潔な方法をお伝えしようと思います。