USCPA復習ノート FAR2
財務諸表の完全な一式
・Balance sheet
・Income statement/Statement of comprehensive income
・Statement of cash flows
・Statement of stockholders' equity
Public companyのSECへの提出物
⑴ Annual report on Form 10-K
⑵ Quarterly reports on Form 10-Q
⑶ Current/Monthly reports on Form 8-K
：増資・企業買収・取締役の退任・監査人の変更
申告期限
・Public float $700 million以上：Form10-K 60 days Form10-Q 40 days
・$75 million以上 $700 million未満：Form10-K 75 days Form10-Q 40 days
・$75 million 未満：Form10-K 90 days Form10-Q 45 days
Balance sheet
・Assets
・Curremt assets
・Long-term investments
・Property, plant, and equipment
・Intangible assets, net of amortization
・Other assets
・Liabilities
・Current liabilities
・Noncurrent liabilities
・Equity
・Capital stock
・Additional paid-in capital
・Reatined earnings
・Accumulated other comprehensive income
潜在投資家が企業のLiqidityとFinancial flexibilityを評価するために用いる
財務諸表はBalance sheet
Income statements
＋Sales revenue
－Cost of goods sold
＝Gross margin on sales
－Operating expenses
・Selling expenses
・General and administrative expenses
＋Operating income
＋Other revenues and gains
・Interest revenue
・Equity in Career Co. earnings
・Gain on sale of available-for-sale securities
－Other expenses and losses
・Interest expenses
・Loss from impairment of manufacturing facilities
＝Income from continuing operations before provison for income taxes
－Income tax expense
・Current
・Deferred
＝Income from continuing operations
± Discontinued operations
・Loss from operations of discontinued DivisionX, including loss on
disposal of $45
・Income tax benefit
＝Net income
± Other comprehensive income
・Foreign currency translation adjustments
・Unrealized gains on securities
＝Comprehensive income
Comprehensive income＝Net income+Other comprehensive income
・Net income：B/SにおいてRetained earningsを増加させる
・Other comprehensive income
：B/SにおいてAccumulated other comprehensive incomeを増加させる
Other comprehensive income
⑴ Foreign currency translation gain or loss
⑵ Deferred gain or loss on hedge
⑶ Prior service cost
⑷ Unrealized gain or loss on available-for-sale investments/securities
Selling expenses
⑴ Advertising expense
⑵ Freight-out
⑶ Sales commissions
⑷ Sales representative salaries
General and administrative expenses
⑴ Insurance expense
⑵ Legal fee, accounting fee, audit fee
⑶ Director’s compensations
Other revenues and gains
⑴ Interest revenue
⑵ Dividend revenue
⑶ Rent revenue
⑷ Gain on sale of property, plant, and equipment
⑸ Gain on sale of investment securities
⑹ Gain on retirement of bonds
Other expenses and losses
⑴ Interest expenses
⑵ Loss on sale of property, plant, and equipment
⑶ Loss on sale of investment securities
⑷ Loss on retirement of bonds
⑸ Impairment loss
Statement of stockholder's equity
＋Beginning balance of stockholder's equity
＋Net income
＋Other comprehensive income
－Dividends
± Other changes in equity and adjustments
＝Ending balance of stockholder’s equity
資産グループがHeld-for-saleとして分類されるための条件
⑴ Management commits to a plan to sell the asset.
⑵ The asset is available for immediate sale in its present condition.
⑶ An active program to locate a buyer and other actions have been
initiated.
⑷ The sale of the asset is probable within one year.
⑸ The asset is being actively marketed for sale at a price that is
reasonable in relation to its current fair value.
⑹ It is unlikely that significant changes to the plan will be made or the plan will be withdrawn.
Discontinued operations
要件
⑴ 処分グループがComponent of an entityまたはGroup of componentsで
あること。
⑵ 企業の構成単位または構成単位グループが、Held for sale criteriaを満た
しているかまたは、売却によってもしくは売却以外の方法で処分されてい
ること。
⑶ 企業の構成単位または構成単位グループの処分が、企業の営業および財務
成績に重要な影響を及ぼすStrategic shiftを表していること。
損益の分類
・Gain or loss from operations：期末とDisposal dateに認識
・Gain or loss on disposal
・Impairment loss：Measurement dateと期末に認識
・Gain or loss on sale：Disposal dateに認識
【設例】A社は20×1年10月1日にX事業部門の廃止を決定し、同事業部門は翌年20×2年3月31日に処分された。下記の金額はいずれも税引前ベースである。なおA社は暦年会計年度を採用している。また適用税率を30％とする。
・ 20×1年の年初より10月1日までの事業損失は$700,000であった。
・20×1年10月1日より当期末までの事業損失は$20,000であった。
・20×2年年初より3月31日までの事業損失は$30,000であった。
・測定日である10月1日時点の当事業用資産の簿価は4400,000、公正価値－
処分コストは$370,000であった。
・当期末時点の当事業用資産の公正価値－処分コストは$350,000であった。
・20×2年3月31日における当事業用資産の売却額－処分コストは$360,000で
あった。
⑴ 測定日（20×1/10/1）における減損損失の計上
・Loss on classification as held for sale：－$300,000
⑵ 20×1年度末（20×1/12/31）における事業損益及び減損損失の計上
・Loss from operations of discontinued Division X：－$720,000
・Loss on classification as held for sale：－$20,000
⑶ 処分日（20×2/3/31）における事業損益及び売却損益の計上
・Loss from operation of discontinued Division X：－$30,000
・Gain on disposal of discontinued Division X：$10,000
Significant accounting policiesの開示項目 ※GAAPによる開示
⑴ Consolidation basis
⑵ Depreciation methods
⑶ Amortization of intangibles
⑷ Inventory valuation
⑸ Revenue recognition basis
⑹ Translation of foreign currencies
⑺ Franchising and leasing activities
⑻ Cash equivalents の範囲
Related party transactionsの開示項目
⑴ Nature of relationship
⑵ Description of transactions and effects of such transactions on the financial statements
⑶ Dollar amounts of transaction
⑷ Amounts due to and from related parties
開示が必要とされない例外的なRelated party transactions
⑴ Compensation agreements, expense allowances, or other similar items in the ordinary course of business.
⑵ Transactions which are eliminated in the preparation of consolidated/combined financial statements.
開示が要求されるRisk and uncertainties
⑴ Nature of operations
⑵ Use of estimates in the preparation of financial statements
⑶ Certain significant estimates
① 期近に当該見積が変化する可能性が合理的に考えて高い。
② その変化が財務諸表に与える影響が重大である。
⑷ Current vulnerability due to concentrations
① 財務諸表作成日時点で集中が存在する。
② 集中が原因で、期近に重大な影響を与えるリスクに対する脆弱性が露呈
している。
③ 重大な原因となるような事象が期近に起こる可能性が合理的に考えて高
い。
開示が必要なConcentrations
⑴ Particular customer, supplier, lender等との取引量に関する集中
⑵ Particular products, service等からの収益に関する集中
⑶ Materials, labor, sourcesの供給源および許認可に関する集中
⑷ 事業展開するMarket, geographical areaに関する集中
Subsequent eventsの表示
⑴ 後発事象の原因が貸借対照表日時点で既に存在していた場合
：財務諸表に認識され、財務諸表の金額修正が必要となる。
⑵ 後発事象の原因が貸借対照表日時点で存在していなかった場合
：財務諸表には認識されず、注記開示が求められる。
公正価値の測定におけるMarketの前提
⑴ Principal market：資産・負債の取引量と活動レベルが最も大きい市場。
⑵ Most advantageous market
：資産の売却において受取金額が最大になる、あるいは負債の移転において
支払金額が最小になる市場。
公正価値のValuation technique
⑴ Market approach：Identical or comparable assets or liabilitiesの市場価格
やその他の関連情報を用いる方法。
⑵ Income approach：将来の利益やキャッシュ・フローのPresent amountを
算定する方法。
⑶ Cost approach：Current replacement costを用いる方法。
Fair valueを見積る際に利用するインプット
・レベル1インプット（Observable）
・Quoted prices in active markers for identical assets or liabilities.
・レベル2インプット（Observable）
・Quoted prices for identical assets and liabilities in markets that are not active.
・Quoted prices for similar assets and liabilities in markets that are
active.
・Interest rates that are observable at commonly quoted intervals.
・レベル3インプット（Unobservable）
・キャッシュ・フローや利益予測に基づく報告単位の評価情報。