銘柄レポート【7194 全国保証】
銘柄 全国保証
銘柄コード 7164
業種 その他金融業
【市場・設立・本社所在地・時価総額】ーーーーーーーーーー
☆☆★★★ 市場 東証１部 大型
★★★★★ 設立 1981.2
☆☆☆★★ 上場 2012.2
★★★★★ 本社所在地 東京都千代田区大手町
本社名称 大手町野村ビル
★★★★★ 時価総額 2889億円
★★★★★ 時価総額順位 4/45社
金融サービス
★★★★★ 発行済株式数 327,011千株
★★★★★ 従業員数 255名 35.9歳
平均年収 701万円
【財務・指標等・配当】ーーーーーーーーーーーーーーーーー
総資産 327,011百万円
自己資本 134,721百万円
☆☆☆★★ 自己資本比率 41.2% 財務普通
資本金 10,703百万円
利益剰余金 123,432百万円
☆☆☆☆☆ 有利子負債 ０百万円
現金等 709百万円
配当あるか 48円→55円→62円→80円
87円
配当予定 90〜93円 20.3
100〜105円 21.3予定
増配傾向か 増 配 傾 向
予想配当利回り 2.15%
☆☆☆☆★ ROE 20.6%
☆☆☆☆★ ROA 7.5%
調整１株益 350.8円
☆☆☆★★ RER 43.6倍
☆☆☆☆☆ PBR 1.00倍
最新の株価 2934円
理論株価 6290円
目標上限株価 11036円
割安割高 割安
上昇余地 ＋114.4%
上昇上限 ＋285.3%
【特色・概要・テーマ】ーーーーーーーーーーーーーーーーー
特色 概要 ・独立系信用保証最大手
・金融機関全業態と提携の住宅ローン向けが柱
・沖縄除く全国営業展開
テーマ ・事業者向けノンバンク
・金融
・住宅関連
・ＪＰＸ日経400
【業績見通し】ーーーーーーーーーーーーーーーーーーーーー
・「最高益」...会社計画慎重
・「保証残高順調増」
・「大手顧客の利用率順調」
・「商品説明会 営業店舗訪問活動奏功」
・「最高益」
・「株主還元強化方向」
【今後の展開】ーーーーーーーーーーーーーーーーーーーーー
・「将来性 拡大策」...東和銀行の保証子会社株全株取得
M＆A
保証債務譲り受け
ローン証券化商品獲得も活用
【大株主ランキング・社長属性】ーーーーーーーーーーーーー
１位 9.0% 富国生命保険
9.0% 明治安田生命保険
３位 6.2% 太陽生命保険
取締役社長 石川英治 1964年生 56歳
取締役専務 松井勉 1955年生 65歳 元社会保険共済会
取締役 山口隆 1970年生 50歳 元コスモ信用金庫
常務取締役 萬尾重美 1965年生 55歳 元りそな、ローム
監査役 目黒謙一 1947年生 67歳 元大蔵省金融庁
・みんな中途採用者
【雇われ社長 石川英治】
・1964年 誕生 56歳
・1987年 中央大学経済学部卒 城南信用金庫入社
・1990年 全国保証入社
・2006年 当社代表取締役 現任
【会社について】ーーーーーーーーーーーーーーーーーーーー
会社の強み ・足元を見た商売 安定性有
・大手金融機関との圧倒的な提携率
・今後も入金保証料は増えると思われる
・独立系住宅ローン保証会社としては独創体制
・日本全国の様々な金融機関と取引している
・顧客のニーズに対応 保証料分割払い型商品の
取り扱い拡充 対顧客層の範囲を拡大中
・競合他社がいない
会社の弱み ・利益至上主義者が上層部に蔓延っている
・旧経営陣は新聞の一面を賑わせていた
・上場して一部の役員にとんでもない額の
ストックオプションが毎年入る様になった
・経営の不透明性は色濃い
・今までの様な急成長は望めないと思う
・住宅ローン保証以外の収益構造が確立出来てい
ない
・取引銀行の方針次第で業績が左右される
・創業者は不明
・年金福祉事業団（当時）が行う厚生年金転借住宅資金融資
制度の信用保証会社として1981年設立
【決算情報】ーーーーーーーーーーーーーーーーーーーーーー
決算後の修正があるか ⚠️下方修正⚠️
売上／経常利益 見通し 増収減益
☆★★★★ 前期比経常利益率 ＋1.2%
☆☆☆★★ 経常利益 ３Ｑ ＋57%
☆★★★★ 増収率 ＋4.6%増収
☆★★★★ 経常増益率 会社予想 ＋1.2%増益
☆★★★★ 経常増益率 コンセンサス ＋6.1%
☆☆☆★★ 対通期予想進捗率 ３Ｑ ＋57.0%
【評価】ーーーーーーーーーーーーーーーーーーーーーーーー
備考
業種職種の希少性 ☆☆☆☆☆ 唯一無二
何やってる会社か分かるか ☆☆☆☆☆
未来への積極性 ☆☆★★★
同業他社より抜きん出てるか ☆☆☆☆☆
競合企業の追随がないか ☆☆☆☆☆
高い市場シェア ☆☆☆☆☆ 業界最大手
需要がなくならない ☆☆☆☆☆
社長が株主目線を持つ ☆☆☆☆★
社長の経営判断が素早い 不明
特定顧客に依存し過ぎない 依存中
顧客に対する価格交渉力がある 不明
顧客ニーズを察知するのが上手 不明
経営陣と社員のモチベが高い 不明 多分低い
幹部役員集団が老人クラブか いいえ
身近なサービス 購入しやすいかーーーーー
参入壁は高いか ☆☆☆☆☆
先行者利益があるか ☆☆☆☆☆
当該市場への伸び代があるか ☆☆☆☆★
社長のビジョンは明確明瞭か いいえ
社長がエンジニア系の人間か いいえ
株主に対して積極性を感じるか ☆☆☆☆☆
会社の借金少なく倒産しにくいか☆☆☆★★
本社所在地は家賃が安いか ★★★★★
社長のメディア出没度 ★★★★★
社長の自社愛情度数 ★★★★★
会社のファンになれるか ★★★★★
・どの位迄株価上がるか・現在2934円
・2/20現在株価4550円 -36%
・保有継続等 ・現在保有０
・資金有り余ってるなら100株保有か
・現在のところ保有予定なし
【銘柄所見・まとめ】ーーーーーーーーーーーーーーーーーー
・何か物凄く...癒着系の臭いがプンプンするのは気のせいか
・確かにサービスを改善して顧客が付く様には努力している
・ただそれだけで終わりな感じ 家賃収入頼り系会社
・むしろ配当株系の銘柄 配当低い配当株、みたいな。
・高給取りの雇われ社長のイメージ 買いません。