【米国株8/21~8/25まとめ】ジャクソンホールでパウエル講演、利上げ織り込み【前編】

こんにちは、Kojiです。この1週間で何が起きたか思い出していきましょう。

マーケットサマリ

8/22（火）

• 中古住宅販売件数は予想を下回る

• バーキン総裁、6月のインフレ率鈍化はソフトランディングの可能性を示唆

米リッチモンド連銀総裁、インフレ目標変更ならＦＲＢは信頼失う恐れ

8/23（水）

• PMI、総合/製造業/サービスすべて予想を下回る

• 新築住宅販売件数、予想を上回る

🇺🇸PMI速報値

✅製造業
前回 49.0
予想 49.3
結果 47.0⬇

✅サービスPMI
前回 52.3
予想 52.2
結果 51.0⬇

✅総合PMI
前回 52.0
予想 51.5
結果 50.4⬇ https://t.co/rRsXdId9V9

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 23, 2023

🇺🇸新築住宅販売件数

✅販売件数
前回 68.4万件（前回値69.7万件）
予想 70.4万件
結果 71.4万件⬆

✅前月比
前回 -2.8%(前回値-2.5%）
予想 1.0%
結果 4.4%⬆

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 23, 2023

8/24（木）

• 失業保険、新規・継続ともに予想を下回って低下

🇺🇸失業保険

✅新規失業保険申請件数
前回 23.9万件 (修正値 24.0万件)
予想 24.0万件
結果 23.0万件⬇

✅継続受給者数
前回 171.6万人 (修正値171.1万人)
予想 170.8万人
結果 170.2万人⬇

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 24, 2023

8/25（金）

• パウエル議長がジャクソンホール会議で講演

• グールズビー総裁、、大規模なリセッションを引き起こさずにインフレを低下させる「黄金の道」が見える

• メスター総裁、コアインフレは依然として高過ぎ、着実に２％に低下するよう政策当局は「懸命に」取り組む必要があるだろう

• ハーカー総裁、これより先、引き締めの累積効果をシステムに浸透させるため、政策金利を現行水準に据え置くことが望ましい

「黄金の道」示唆や据え置き支持－ジャクソンホールで米地区連銀総裁

投機筋のネットショート減少は一服

8/22時点ではショート微減、ロング減少

パウエル議長講演を織り込み5.5％への利上げ確率が上昇

10年利回りは一時4.3%台に上昇後、4.24％引け

2年利回りも再び上昇傾向。10年利回りの上昇もまだ止まったとは言えない。30年利回りは過去のレジスタンスライン4.75％を目指すのか気になる水準。

実質金利は2%まで上昇したが、引けは横ばい

最新の8/25数値は1.92%（チャートは1～2日遅れ）
10年利回りが上昇を続けるなら、金利が重くなってくるかもしれない。

ドル円は利上げ織り込みで再び146円台に到達

ドルインデックスは、ドル高トレンドが続く

ドル円は、パウエル議長講演により利上げ織り込んだため、再び146円台に上昇。通貨強弱チャートでも後半ドル高へ。

通貨強弱チャート

セクター

週間ではNVDA・TSLAの上昇が際立つ。
NVDAは好決算も決算後はやや売られている状況。

メガテックは買い戻しがあったのか割と堅調。

各種指標

Fear＆Greed Index

NEUTRAL維持（前週45➡今週48着地）

Put/Call Ratio(Equities）

週中盤以降、上がってきてますね。
より上がっていくなら注意。

機関投資家センチメント NAAIM Exposure Index

前週 59.87➡ 8月23日時点 34.36(-25.51pt)
23日時点では急低下。パウエル議長講演以降の動きで反発するか確認したい。

炭鉱のカナリア ハイイールド債HYG

今週は先週の下落から反発上昇した週。レンジ内の値動きで今のところは心配ない範囲。

個別株の決算発表

ZM　ズーム

👩‍💻 $ZM ズーム FY23 Q2

⭕EPS $1.34🆚$1.06
⭕売上高 $11.4億(+3.6%)🆚$11.1億

▶ガイダンス
Q3
⭕EPS $1.07~1.09🆚$1.03
❌売上高 $11.15~11.20億🆚$11.2億

FY23
⭕EPS $4.63~4.67🆚$4.32
⭕売上高 $44.85~44.95億🆚$44.8億

▶アフター +4.06%📈 pic.twitter.com/AQFfnDjFOm

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 21, 2023

CSIQ　カナディアン・ソーラー

⚡️ $CSIQ カナディアン・ソーラー FY23 Q2

⭕EPS $2.39🆚$1.34
⭕売上高 $23.6億(+2.2%)🆚$22.3億

▶ガイダンス
Q3
❌売上高 $19~21億🆚$25億

FY23
❌売上高 $85~90億🆚$93.3億

▶ハイライト
- モジュール出荷 8.2GW(+62%)

▶アフター +0.55%📈 pic.twitter.com/ZDjk9NB3tP

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 22, 2023

ADI　アナログ・デバイセズ

⚙️ $ADI アナログ・デバイセズ FY23 Q3

❌EPS $2.49🆚$2.52
❌売上高 $30.8億(▲1%)🆚$31.0億

▶ガイダンス
Q4
❌EPS $1.9~2.1🆚$2.40
❌売上高 $26~28億🆚$30.3億

▶プレ ▲5.0%📉

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 23, 2023

NVDA　エヌビディア

⚙️ $NVDA エヌビディア FY24 Q2

⭕EPS $2.70(+429%)🆚$2.09
⭕売上高 $135.1億(+101.6%)🆚$110.8億

▶ガイダンス
⭕Q3売上高 $156.8~163.2億(+170%)🆚$124.2億

▶アフター +6.1%📈

セグメント別売上は次へ↓↓↓ pic.twitter.com/5Gta9kSjiE

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 23, 2023

SNOW　スノーフレーク

❄️ $SNOW スノーフレーク FY24 Q2

⭕EPS $0.22 🆚$0.10
⭕売上高 $6.74億(+35.5%)🆚$6.62億
Product売上 $6.40億(+37%)

▶ガイダンス
Q3 Product売上 $6.70~6.75億(+28~29%)
FY24 Product売上 $26.0億(+34%)

▶ハイライト
- $1M以上売上顧客 402
- NRR 142%

▶アフター +4.05%📈 pic.twitter.com/k3GXkCd0ug

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 24, 2023

AFRM　アファーム

💹 $AFRM アファーム FY23 Q4

⭕EPS $▲0.69🆚$▲0.83
⭕売上高 $4.458億(+22%)🆚$4.06億

FY23
❌EPS $▲3.34🆚$▲3.03
⭕売上高 $15.88億(+17.7%)🆚$15.5億

▶ガイダンス
Q1
⭕売上高 $4.30~4.55億🆚$4.30億
- GMV $53~55億

FY24
- GMV $240億以上

▶アフター +8.62%📈

次へ↓↓↓ pic.twitter.com/h3vuVn0ISd

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 24, 2023

MRVL　マーベル・テクノロジー

⚙️ $MRVL マーベル・テクノロジー FY23 Q2

⭕EPS $0.33🆚$0.32
⭕売上高 $13.4億(▲11.8%)🆚$13.3億

▶ガイダンス
Q3
🔺EPS $0.35~0.45🆚$0.40
⭕売上高 $13.3~14.7億🆚$13.9億

▶アフター ▲5.22%📉 pic.twitter.com/3ZgNiGoTpa

— 𝕂𝕆𝕁𝕀🇺🇸投資家・トレーダー🏄🌊 (@koziii) August 24, 2023

決算発表予定

主な経済指標・イベント予定

指数のチャート振り返りと来週のシナリオは後編に続きます👇