情報まとめ4.0 23：34
ボスニア・ヘルツェゴビナの小売販売成長が加速
2023年11月、ボスニア・ヘルツェゴビナの小売販売は、前月の14.2%の増加に比べて16.4%増加しました。非食品製品の販売（22.9%から25.4%）や自動車燃料（-0.3%から1.9%）の成長率が高まったことが主な要因です。
一方で、食品製品の販売は成長率が鈍化しました（9%から8.5%）。月次ベースでは、小売業は0.4%から上方修正された3.9%の増加に加速しました。
米国10年債利回りが5か月安値の近くで推移
米国10年債利回りは3.8%近くにあり、水曜日の5か月安値である3.78%に近い水準を維持しています。最新のデータでは、連邦準備制度（FRB）が間もなく利下げを行うという市場の期待感を裏付けています。直近の統計では初期の失業申請が市場予想を上回り、継続的な失業給付申請も1か月ぶりの高水準となり、米国労働市場の緩みを示唆しています。
FRBの利下げが2024年第1四半期までに行われる可能性が市場で90%近くに達しており、これにより各期間の国債に対する需要が高まっています。これらの動きは、FRBが利上げを長期間続ける方針から急激に方針を転換したことを示しており、10年債利回りは10月に5%という16年ぶりの高水準から120ベーシスポイント下落しました。
固定金利資産の連鎖的な上昇により、主要な国債指数は11月初めから上昇し、1990年以来の最高のパフォーマンスの一つとなっています。
米国卸売在庫が2か月連続で減少
2023年11月、米国の卸売在庫は0.2%減少しました。これは前月の0.4%減少に続く2か月連続の減少で、非耐久財（-9.6%、前月-0.9%）の持ち株が引き続き減少したことが主な要因です。
一方、耐久財の在庫は増加しました（1.2%、前月0%）。年間ベースでは、卸売在庫は11月に3.1%減少しました。
ドル指数が5か月安値まで下落
ドル指数は水曜日に101を下回り、5か月ぶりの安値を記録しました。これは市場がFRBの利下げを3月に予測して調整した結果です。
週次失業申請が218,000件に増加し、市場予想の210,000件を上回りました。先週のデータでは、11月のコアPCE指数が3.2%となり、市場予想の3.3%を下回りました。市場ではFRBが3月までに利下げを行う確率が90%に上昇しています。ドルは主要通貨に対して複数か月ぶりの安値を記録しましたが、中国人民銀行が2020年に利下げする見通しであることから、中国元に対しては上昇しました。
米国の商品貿易赤字が4か月ぶり最大
2023年11月の米国の商品貿易赤字は、改訂値から見直し後の896億ドルから903億ドルに拡大しました。輸出は1651億ドルに減少し、工業資材（-6.6%）、自動車（-5.6%）、その他の商品（-4%）、食品・飼料・飲料（-3.6%）の販売が減少しました。
一方、輸入は2554億ドルに軽微な2.1%減少し、消費財（-6.5%）、工業資材（-1.5%）、その他の商品（-1%）の購入が減少しました。一方で食品・飼料・飲料の到着量はわずかに増加しました（0.8%）。
米国の初期失業申請が予想を上回り上昇
12月23日の週にアメリカ人の失業給付申請件数が、市場予想の210,000件を上回る12,000件増の218,000件に増加し、年末に向けて米国労働市場に緩みの兆しが見られました。
一方、継続的な失業給付申請件数は14,000件増の187万5,000件に上昇し、これは市場の予想通りで、連邦準備制度（FRB）が2024年第1四半期に利下げサイクルを開始する可能性が高まっていることを反映しています。
週次のボラティリティを除いた4週移動平均は212,000件まで減少しました。季節調整を除いた初期申請件数は31,570件増の27万2,610件で、カリフォルニア州（5,594件）、ミズーリ州（4,556件）、ニュージャージー州（4,554件）で大幅に増加しました。
米国株、史上最高値で取引開始へ
木曜日、米国の株価先物はほぼ全般的に上昇し、2023年の米国株式が史上最高値を記録する見通しです。経済データが示すように、連邦準備制度が3月に利下げを行う可能性があるためです。
週次失業給付が218,000件に増加し、市場予想の210,000件を上回りました。S&P 500とNasdaq 100の契約はそれぞれ0.2%と0.4%上昇し、Dow Jonesは揺れ動いています。
年初来では、ダウとS&P 500はそれぞれ13%と24%上昇し、ナスダック総合指数はAIトレンドとメガキャップテック株の牽引で44%上昇しました。
米国100 CFDが史上最高値を記録
米国100 CFDは16,966.00指数ポイントの史上最高値に達しました。過去4週間で米国テック100指数は6.11%上昇し、過去12か月では54.92%増加しました。
メキシコの失業率が4か月連続で低水準を維持
2023年11月、メキシコの失業率は4か月連続で低水準の2.7%にとどまり、前月と同じ水準を維持しました。
失業者数は前年比で84,166人減少し、162万1,938人となりました。一方、雇用者数は910,874人増の5,816万8,420人に増加しました。
同時に労働力は826,708人増加し、合計5979万3,058人となり、労働参加率は0.2%ポイント上昇し61%となりました。
トルコリラが最低賃金引き上げで史上最低を記録
トルコリラは1米ドルに対して史上最低水準の29.5にまで弱含んでおり、投資家は最低賃金の49%引き上げがインフレを助長する懸念を抱いています。
政府は2024年の純最低賃金を17,002リラ（578米ドル）に引き上げ、特にインフレ率が年率62%で高止まりしている中で、3月下旬の地方選挙を前に生活費の負担を軽減することを目指しています。
中央銀行の予測によると、インフレ率は今年末に65%に達し、来年5月には70%以上に上昇し、2024年末には36%で安定する見通しです。
トルコリラは今年に入ってから米ドルに対して50%以上も下落し、アルゼンチンペソに次ぐ第2位の不良新興市場通貨となっています。
インド株式市場のSensexが最高値を更新
BSE Sensexは木曜日に記録的な72,410で0.52%上昇しました。重量級の金融株が牽引し、RBI（インド準備銀行）の報告書でQ2FY2024におけるインド銀行の総不良債権率が改善したこと、そして世界的な株式市場の上昇も市場のセンチメントを高めました。
Sensexの個々の銘柄では、Mahindra & Mahindraが2.8%上昇し、Brainbee Solutionsの0.58%の株式を売却することを発表した後に最高のパフォーマンスを示しました。また、エネルギー企業のNTPCとPower Gridは、安定した世界の原油価格により、それぞれ2.7%と2.2%成長しました。
フランスの失業率が11月にわずかに上昇
2023年11月、本土フランスで失業者登録を行った人数は前月比5.2万人増の282.7万人となり、前月の9.2万人増に続く増加となりました。
年齢別では、25歳未満の失業者は3.4千人増の39.3万人となり、50歳以上の失業者は3.7千人増の78.9万人となりました。
一方、25歳から49歳までの失業者は2.7千人減の164.5万人となりました。
性別別では、女性の失業者が2.3千人増の138.4万人に達し、男性の失業者も2.9千人増の144.3万人となりました。
前年同月比では、登録された失業者数は6.6千人減少しました。