10/20 かぶ1000さんがツイキャスで語ってくれた話のまとめ(1/2)

大反省会からのかぶ1000さん無双

かぶ1000さんの話から印象に残った点をピックアップさせてもらいます。
かぶ1000さんの話は、直で聞いてもらったほうが絶対にいいので、ぜひ聞いてみてください。

(1/2)の反応が良ければ(2/2)も作るつもりです。

「投資の目標ってなんですか？」というリスナーの質問からのの株1000さん凸

かぶ1000さんの「投資の目的」については57分～1時間6分です。

かぶ1000さんは毎年必ず利益を出すことを目標としているが人生を楽しむこととのバランスを重視しているとのことです。

またかぶ1000さんの「必ず利益を出す」と「◯万円儲けたい」の違いは、リスクに対する考え方です。単に「お金を儲けよう」という意識だと上方向だけ意識してボラティリティが高い銘柄を選んでしまって損をするリスクが高まります。一方かぶ1000さんの場合は「変動率を抑えること」を重視し、その変動率を上回るパフォーマンスを上げることまで意識しています。

かぶ1000さんの投資戦略の基礎：銘柄ごとの変動率を抑えることを重視し、その分大きくポジションを取る

１：ボラティリティを抑えることを重視している。ボラを抑えるからこそ、大きくポジションを取ることができるしパフォーマンスが安定する。初心者の人ほどボラを求めてしまうが、下の方を見てないから失敗する。

２：過剰に分散投資はしない。現在も17銘柄に絞っている。保有している銘柄に順位をつけており、良い銘柄が見つかったときも常に「今ある銘柄よりも強いかどうか」を考えて入れ替えを検討する。

３：ボラを抑え「シャープレシオ」が１を上回る（変動率以上のパフォーマンスを出す）ことを目標にポートフォリオを鍛え上げていく。そのために、銘柄の入れ替えだけでなく、パフォーマンスの良い銘柄の比重を高めるなど常に保有銘柄の確認を行う。
（１つ１つの銘柄をしっかりと研究するためにも過剰に分散しない）

４：常にフルポジで機会損失を防ぐ。 １～３が前提になっている。市場の影響を抑えるべくボラを抑え、その上で上昇していく強い銘柄でPFを練り上げていくからこそのフルポジ戦略。（変動率が高い銘柄を触っている人には逆に良くない）

株式投資で資産運用を継続していく上で重点に置いているのが、銘柄の組み合わせによりPFの変動率を低く抑えながら、標準偏差の中心に位置する期待リターン(期待値)を上げていき、最終的にシャープレシオを1以上に高めることです。よくボラが大きい方が良いと考えている人がいますが、私は全く逆でいか…

— かぶ1000 (@kabu1000) October 10, 2023

ちなみにPF全体で見ると変動率は36.9%ですが、保有する16銘柄の中で、変動率が最も低い銘柄が16.2%、変動率が最も高い銘柄が84.9%で、それらをバランス良く組み合わせる事でPF全体の変動率を抑えてます。変動率を抑えるのに重宝するのがディープバリュー株。一般的にバリュートラップ銘柄として敬遠す…

— かぶ1000 (@kabu1000) October 10, 2023